La dueña de Carbonell seguirá en España: Dcoop y Acesur se hacen con Deoleo por 520 millones

Los fondos dueños de Deoleo, Alchemy y CVC, han llegado a un acuerdo para vender Deoleo (dueña de marcas como Carbonell o Koipe) a Dcoop y Acesur. La compañía seguirá así en manos españolas y supone la creación de un nuevo gigante aceitero. Se han impuesto en una puja en la que también han participado Migasa y la familia italiana Coricelli.

Según han confirmado a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), los fondos han acordado la venta del 91,99% del capital de Deoleo, pero está previsto que nuevos accionistas se sumen a esa venta, con lo que la transacción puede llegar al 100% del capital.

La operación se ha cerrado por 520 millones de euros y va a suponer la venta por parte de los fondos de Deoleo Holding, así que los compradores adquirirán de forma indirecta el negocio operativo de la aceitera, que desarrollan la filial y sus sociedades dependientes, según explican a la CNMV.

Eso sí, también matizan que el citado precio no es el final, porque ser ajustado. Indican, por ejemplo, que la contraprestación final que percibirán los dueños actuales de Deoleo por su paquete accionarial del 50,99% “se determinará a partir del valor de los fondos propios atribuible a dicha participación, una vez ajustado el valor de empresa por la deuda financiera neta existente en la fecha de cierre, así como por el exceso o déficit de capital circulante y otras partidas habituales conforme a los mecanismos previstos en el contrato”.

“A título meramente orientativo, la compañía ha estimado que el valor de los fondos propios atribuible a su 50,99% podría situarse en un rango de entre 190 y 200 millones de euros, antes de deducir importes retenidos en garantía”, añaden. Además, de enumerar una serie de condiciones financieras que tienen que cumplirse y que elevarán el precio final hasta los 520 millones citados.

Mejor oferta por precio y por su “menor riesgo”

En los últimos meses, han crecido las voces que reclamaban que Deoleo siguiera en manos españolas. De hecho, el Gobierno se pronunció en ese sentido. “Nos encantaría que el adquiriente de Deoleo sea una entidad española”, aseguró el ministro de Agricultura, Luis Planas, el pasado septiembre.

Ahora, los vendedores explican a la CNMV que “la selección de la oferta presentada por el consorcio formado por los compradores se basó, entre otras consideraciones, en el precio ofrecido” y el “menor riesgo de ejecución de la oferta en comparación con las demás ofertas recibidas”.

También valoran las condiciones económicas, “al ser una oferta totalmente financiada”, así como su “condicionalidad, al estar sujeta a un número limitado de condiciones suspensivas” y “el calendario previsto hasta la firma y cierre”.

Aún quedan pasos que dar, porque la junta de accionistas de Deoleo tiene que dar su visto bueno. Luego entran las autoridades de Competencia, tanto de España como de Estados Unidos, así como las autoridades de inversión extranjera directa en Italia, por los negocios de Deoleo en ese país.

Los procesos para obtener estas autorizaciones, según explica la compañía a la CNMV, pueden prolongarse entre seis y ocho meses, a partir de este jueves.